本報記者 昌校宇

    針對信貸資金流向的強監管仍在繼續。

    《證券日報》記者梳理銀保監會官網公布的行政處罰信息（按公布日期）顯示，截至8月30日，銀保監系統下半年以來已披露1024張罰單，包括銀保監會機關開出11張、銀保監局本局開出380張、銀保監分局本級開出633張。其中，銀行業金融機構所領到的罰單中，有67張處罰案由與違規涉房貸款相關，罰單金額不乏百萬元級別。

    “對違規涉房貸款行為的持續大力查處，傳遞出監管部門嚴控房地產市場金融風險的信號。”上海財經大學法學院副教授、博士生導師李睿在接受《證券日報》記者采訪時表示，下半年，監管部門將繼續嚴控銀行資金違規流入樓市，抑制部分城市房價非理性上漲，防范化解風險；同時，還將不斷引導、提升金融服務實體經濟的能力。從種種趨勢來看，在未來執行階段，監管范圍和程度會“更廣更深”，執行力度會“只嚴不松”。

    67張罰單案由

    指向信貸資金繞路進樓市

    下半年以來，銀保監會已至少兩次點名涉房貸款。其中，8月下旬，銀保監會黨委書記、主席郭樹清主持召開黨委（擴大）會議時提到，遏制房地產金融化泡沫化傾向。此前的7月底，銀保監會召開的全系統2021年年中工作座談會暨紀檢監察工作（電視電話）座談會上提出，嚴格執行“三線四檔”和房地產貸款集中度要求，防止銀行保險資金繞道違規流入房地產市場。

    從下半年銀保監會公布的67張涉房罰單案由來看，恰與這一表態相呼應。例如，銀保監會官網7月27日披露的信息顯示，上海銀保監局于7月16日一口氣開具17張罰單，處罰案由均涉及信貸資金違規流入樓市，合計罰款910萬元。

    此外，有銀行因包含“貸款資金違規流入房市”“房地產貸款資金回流借款人”在內的違法違規事實較多，被合并處罰。寧波銀保監局7月30日作出的處罰決定顯示，“罰款人民幣275萬元，并責令該行對相關直接責任人給予紀律處分”。

    還有部分較另類的違規涉房貸款案例也在罰單中現身。例如，昆明市農村信用合作社聯合社因“違規向房地產企業發放社團貸款”被云南監管局罰款65萬元；新鄉中原村鎮銀行股份有限公司村鎮銀行因“向‘五證’不全的房地產項目提供個人按揭貸款”，收到河南銀保監局新鄉分局開具的20萬元罰單。

    “從下半年監管部門查處力度來看，房地產市場監管呈現不斷加強趨勢：一方面，對信貸資金違規流入樓市‘零容忍’，并非只抓典型，而是發現一起查處一起；另一方面，對房地產企業拿地資金來源的管控保持高壓態勢，并對土地集中出讓相關規則進行調整。”58安居客房產研究院分院院長張波在接受《證券日報》記者采訪時表示，總體來看，房地產調控從嚴的趨勢還將保持，在打擊炒房的同時，會對熱點城市樓市降溫起到積極作用；同時，有利于發揮結構性貨幣政策工具精準釋放作用，推動金融“活水”流向實體經濟。

    4張罰單劍指信貸資金

    違規既進樓市又入股市

    除違規流入樓市之外，信貸資金違規流入股市是不少銀行業金融機構“吃罰單”的另一原因。上述67張涉房罰單中，有4張揭示了部分銀行支行、分行樓市、股市兩頭“伸手”的違規案由。甚至有銀行及其員工“違規為未封頂樓盤發放個人住房按揭貸款、歸集員工（或其配偶）信貸資金用于購買賬戶貴金屬，并將部分信貸資金挪用于證券交易”。“貸后管理不到位，導致個人信貸資金流入股市、樓市”，這一痼疾在下半年披露出來的罰單中仍有體現。

    “因個人消費貸、經營貸等產品利率價格相對低廉，與樓市、股市之間產生套利機會，刺激信貸資金違規流入樓市、股市。”李睿建議，未來，監管部門可進一步提升對銀行業金融機構信貸行為和風控工作的監管強度，嚴格落實貸前、貸中和貸后的賬戶與資金風險管理。此外，監管部門還可以進一步借助科技手段，構建覆蓋全行業的信貸資金流向監控系統，提升貸款用途監控的能力和效率。加強樓市、股市金融管控，最終目的還是為了“讓資金流向該去的地方”。

    張波認為，還需要進一步加大違法違規成本，對貸款人以及相關中介加大處罰力度，從源頭上遏制信貸資金違規流入樓市。