開年以來，公私募基金積極調研上市公司，目光瞄準了生物醫藥、電子元件、高端制造等方向。具體來看，祥鑫科技、東方電熱、京新藥業、華中數控、帝爾激光等公司受到青睞，吸引了超百家機構調研。談及后市，機構普遍持謹慎樂觀態度；從行業配置來看，機構看好醫藥、能源、消費、高端制造等行業。

    8個交易日調研逾百家上市公司

    Choice數據顯示，開年以來8個交易日公募基金調研上市公司已超過1200次，私募基金調研約700次，涉及逾百家上市公司。

    最受關注的上市公司當數祥鑫科技，開年以來舉辦了3場投資者調研活動，共吸引了超400家機構。富國基金、大成基金等公募基金公司，以及泓澄投資、寧波幻方量化、混沌投資、丹弈投資等知名私募均參與調研。

    祥鑫科技1月7日發布的2022年度業績預告顯示，2022全年預計實現歸母凈利潤達2.4億元至2.52億元，同比上升274.51%至293.24%。祥鑫科技表示，受益于新能源行業的快速發展，客戶需求旺盛，新項目逐步量產等原因，報告期內公司經營業績實現較大幅度增長。

    東方電熱也頗受機構關注。今年以來，東方電熱連續3天舉辦投資者調研活動，上投摩根、匯豐晉信、鵬華基金等公募基金及玄元投資、東方港灣、淡水泉等知名私募現身調研名單。

    據東方電熱公布的年度業績預告顯示，2022年全年預計歸母凈利潤達2.75億至3.25億元，同比增長58.27%至87.05%。

    東方電熱表示，報告期內公司業績同比實現大幅增長的主要原因，是新能源裝備制造業務在手訂單飽滿且陸續進入交貨確認周期，該業務板塊的營業收入大幅增長且毛利率相對較高，從而帶動了公司全年的業績大幅增長。

    此外，生物醫藥板塊的京新藥業、博雅生物和高端制造板塊的帝爾激光、火星人等均受到青睞，吸引超百家機構調研。

    機構加倉積極

    鑒于對春季行情的看好以及對未來一年行情整體性的樂觀判斷，基金公司普遍以較為積極的倉位面對后市。

    私募排排網數據顯示，截至2022年12月30日，百億級私募、五十億級私募及五億級私募的倉位指數較此前一周均有小幅上升。其中，百億級私募倉位指數為77.79%，相比于12月2日提升2.12個百分點；規模在50億元至100億元區間的私募倉位指數為75.95%，相比于12月2日提升2.53個百分點。

    與此同時，公募基金的倉位也有所上調。根據天風證券測算，權益基金連續3周上調股票倉位。截至今年1月6日，普通股票型基金倉位中位數為89.6%，相比去年12月30日的估計值上升1.5個百分點；偏股混合型基金倉位中位數為85.6%，相比去年12月30日的估計值上升0.7個百分點。

    消費醫藥和高端制造受青睞

    談及后市投資機會，消費、醫藥、高端制造等方向受到機構普遍青睞。

    寬遠資產表示，市場可能在震蕩中上行，投資機會明顯優于2022年。關注的主要行業和機會包括能源板塊、醫藥行業、消費行業和互聯網行業。具體公司的選擇方面，寬遠資產表示，同時看重安全性和進攻性，偏好商業模式優秀、競爭優勢遠超同行、建立起足夠高壁壘、低負債率和有充沛現金流，業績保持增長及合理估值的企業。

    涌津投資CEO謝小勇重點關注消費、醫藥、高端制造和新科技方向。在高端制造方面，謝小勇認為，長周期來看，新能源還有很大成長空間。尤其是新能源車產業鏈，不僅有技術升級的長期邏輯，還有國有市場占有率提升的邏輯，同時還有智能化的巨大空間。對于2023年，謝小勇持樂觀態度，但他表示市場并非完全沒有風險，需警惕歐美衰退、通脹加劇等風險。

    和諧匯一預測，2023年經濟復蘇，產出缺口修復，低估值的價值板塊會迎來困境反轉，價值將成為市場復蘇的主線。從產業發展的角度來看，科技股有望在新一輪創新驅動下出現盈利和估值的“戴維斯雙擊”，成為2023年市場重要的看點。從行業配置來看，看好計算機、醫藥生物、紡織服飾、電子和基礎化工等行業。