本報記者 呂東

    進入下半年，銀行信用評級報告如雪片般飛來。在一個多月時間內，中國貨幣網上披露的銀行評級報告數量高達248份（剔除政策性銀行、外資銀行和農信社），與之形成鮮明對比的是，今年前6個月的評級報告數量僅為89家。與此同時，有11家銀行的評級被“調高”或“調低”，其中除浙江泰隆商業銀行外，其余10家全部為農商行。

    東方金誠金融業務部助理總經理李茜在接受《證券日報》記者采訪時表示，由于商業銀行發行的債券主要在銀行間市場交易流通，根據交易商協會的要求需在發債企業審計報告出具日后3個月內（最晚不晚于當年7月31日前）出具定期跟蹤評級報告，導致近期銀行評級結果集中披露。“評級出現向上或向下調整的銀行全部來自農商行，這主要是不同區域的此類銀行經營差異較大所致。”

    7月份以來

    評級報告數量井噴

    由于商業銀行在債券市場上通過發行二級資本債、同業存單等進行資本補充，按規定均需對銀行主體及所發行的債券進行評級。因此銀行評級報告時有披露。而在進入下半年之后，各家銀行評級報告開始急劇增加，一天時間內數十家銀行評級報告發布的情況也時有發生。

    根據iFinD數據統計顯示，7月份至今的一個多月時間內，有高達248家銀行評級報告出爐。在中國貨幣網上，僅7月31日一天，就有近40家銀行的評級報告出爐。對比今年上半年的數據來看，今年前6個月發布的銀行評級報告數量僅為89份，也就是說，下半年以來一個多月時間內發布的銀行評級報告數量，已是上半年的近三倍。

    具體來看，7月份以來共發布了6家民營銀行信用評級，其中浙江網商銀行評級最高，為AAA級，而威海藍海銀行評級最低，為AA-級。

    村鎮銀行作為數量最多的一類銀行，下半年以來，有4家披露了評級報告，分別為浙江洞頭富民村鎮銀行、浙江永嘉恒升村鎮銀行、浙江臺州路橋富民村鎮銀行和上海松江富明村鎮銀行。由于此類銀行普遍具有經營區域經濟總量小、產業較為單一以及品牌影響力有限等特點，村鎮銀行的信用評級級別并不高，均為BBB+，屬于銀行評級中較低的一級。

    李茜對《證券日報》記者介紹道，評級公司對商業銀行的信用風險評價主要參考宏觀經濟及政策因素、行業環境、社會責任及公司治理以及銀行經營合規性、發展戰略、業務競爭力、風險管理、財務狀況及外部支持因素等。以東方金誠為例，其銀行評級具體的關鍵指標涵蓋資產及存款規模等業務競爭力指標、客戶貸款集中度、不良貸款率、撥備覆蓋率、流動性比例等風險管理指標以及凈資產收益率、資本充足率等財務指標等。

    西南財經大學金融學院數字經濟研究中心主任陳文在接受《證券日報》記者采訪時表示，銀行評級報告中評級的高低，主要影響的是銀行資本補充，對于銀行尤其是中小銀行來說，目前普遍面臨資本補充的壓力，這些銀行的融資渠道以債券融資為主，主要包括同業存單、金融債券和資本補充債券等。

    11家銀行評級發生變動

    7升4降

    今年以來，受多重因素影響，商業銀行整體盈利表現欠佳，這點從已披露的非上市銀行業績就可見一斑。也因此，在7月份以來發布的銀行評級報告中，有一些銀行因經營不善、資產質量惡化等原因被“調低”了評級。

    記者根據iFinD數據統計發現，7月份以來披露的銀行評級報告中，除了234家銀行評級維持不變、3家銀行為首次披露評級外，另有7家銀行評級被“調高”，4家銀行評級被“調低”。

    評級“調高”的銀行包括浙江泰隆商業銀行、浙江安吉農商行、溫州鹿城農商行、六安農商行、江蘇如皋農商行、廣東南海農商行、浙江武義農商行。其中絕大多數銀行位于浙江、江蘇及廣東等地區，由于所在地區經濟發達，使得此類銀行發展普遍較好，評級上調所給出的原因也多為盈利能力保持穩定、貸款質量改善、資產質量和流動性良好等。

    與此同時，下半年以來，由于資產質量下滑、負債穩定性降低、盈利能力及安全性下降等原因，有4家銀行評級被“調低”，分別為吉林蛟河農村商業銀行、山東榮成農村商業銀行、山東陽谷農村商業銀行和煙臺農村商業銀行。

    對于下半年以來評級發生變動的銀行大多為農商行這一情況，李茜在接受《證券日報》記者采訪時表示，不同區域的農商行經營差異較大，東部地區經濟實力雄厚，農商行整體信用風險要低于其他地區。農商行級別調降的原因包括：部分農商行所在的區域經濟實力偏弱、產業相對落后，且客戶以中小微企業、個體工商戶為主，抗風險能力較弱；農商行不良貸款化解能力較為有限，不良貸款率居高不下；信貸資產質量惡化進一步侵蝕盈利及資本使得銀行信用風險增加。

    陳文表示，一些區域經濟發達地區的農商行會發展較好，但其他地區的一些農商行則面臨較大壓力。如果農商行所在地區經濟下行的壓力較大，將會惡化當地農商行的資產質量。此外，在公司治理方面，農商行仍屬相對比較薄弱的一類銀行。