本報記者 王寧

    受疫情影響，今年私募調(diào)研多采用了線上方式，調(diào)研熱情隨之升溫。《證券日報》記者根據(jù)東方財富和私募排排網(wǎng)最新數(shù)據(jù)統(tǒng)計發(fā)現(xiàn)，截至目前，私募合計對1385家上市公司調(diào)研了32447次，其中，5G為代表的科技和醫(yī)藥板塊最受青睞。有57家上市公司被私募集中調(diào)研超過百次，其中，有20余家公司屬于醫(yī)藥類，還有10余家屬于科技類公司。

    科技和醫(yī)藥股受資金追捧

    多位私募人士告訴《證券日報》記者，年內(nèi)受基本面影響，科技和醫(yī)藥股表現(xiàn)較為突出，資金愈發(fā)青睞。同時，私募采用線上方式進(jìn)行調(diào)研，提升了調(diào)研效率，這也是年內(nèi)私募調(diào)研熱情升溫的原因。

    華輝創(chuàng)富投資總經(jīng)理袁華明告訴《證券日報》記者，年內(nèi)科技和醫(yī)藥行業(yè)確定性相對突出，成了資金追捧和抱團(tuán)的焦點。當(dāng)前科技行業(yè)正處于上升周期，加之科技在中國經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型升級中核心位置的確立，相關(guān)產(chǎn)業(yè)、金融、特別是以科創(chuàng)板開通和創(chuàng)業(yè)板試點注冊制為代表的資本市場利好政策不斷推出，極大提升了科技行業(yè)景氣度和投資者的關(guān)注度。

    私募排排網(wǎng)未來星基金經(jīng)理胡泊向《證券日報》記者表示，科技行業(yè)是國家政策導(dǎo)向，也是未來戰(zhàn)略布局的重點，而醫(yī)藥行業(yè)則受益于疫情的發(fā)展和國內(nèi)人口老齡化大趨勢，整體來看，這兩個行業(yè)都是目前業(yè)績確定性相對比較突出的行業(yè)。

    天和投資投資總監(jiān)吳小富則告訴《證券日報》記者，資金青睞的板塊具有幾個特點：一是具備穩(wěn)健成長且受影響較小的行業(yè)，二是受益政策紅利較大且利益開始逐步兌現(xiàn)的行業(yè)。醫(yī)藥消費屬于前者，科技屬于后者。

    三季度科技股仍將是主旋律

    在受訪的多數(shù)私募人士看來，科技股和醫(yī)藥股亦然成了業(yè)績突出的行業(yè)，綜合各種利好因素，未來可以將科技股定位在短期和中期的投資主線。

    “三季度是消費旺季，同時伴隨著大量新品的推出，消費電子為代表的科技板塊或表現(xiàn)更佳。”吳小富說，從目前環(huán)境來看，疫情、經(jīng)濟(jì)和貿(mào)易摩擦等都不是短期因素，也意味著市場整體難有較大反彈，接下來指數(shù)或仍將以區(qū)間震蕩為主，內(nèi)部結(jié)構(gòu)性行情延續(xù)的概率較大。

    袁華明也表示，5G、醫(yī)藥和新能源汽車等新興行業(yè)中龍頭企業(yè)，或是細(xì)分行業(yè)龍頭企業(yè)，在產(chǎn)業(yè)和資本市場助力下，具備較強(qiáng)的長期發(fā)展?jié)摿Γ档藐P(guān)注和尋機(jī)長期布局。當(dāng)前，雖然受疫情、海外資本市場波動和外部經(jīng)貿(mào)環(huán)境不確定性因素的壓制，但A股指數(shù)底部也有經(jīng)濟(jì)韌勁、流動性持續(xù)改善、不斷推出的逆周期等因素支撐，在未有超預(yù)期政策和消息帶動情況下，大盤大幅下跌和上攻可能性都不大，短期更可能會維持區(qū)間震蕩整理格局。

    胡泊認(rèn)為，三季度仍存在不確定性風(fēng)險。投資方向上，消費股具有一定的防御空間，科技和醫(yī)藥彈性較大，每一次調(diào)整到低位都是較好的買入時機(jī)，這兩個行業(yè)未來的走勢大概率是寬幅震蕩向上。

    奶酪基金基金經(jīng)理莊宏東告訴《證券日報》記者，醫(yī)藥消費是剛需，因為有較高的確定性，在疫情環(huán)境下，受到投資者的關(guān)注；而科技則是因為4G和5G的切換，一些基礎(chǔ)設(shè)備的鋪設(shè)和消費電子的更新帶來的需求，這種確定性邏輯比較明顯。對于下半年，仍然看好大消費和大金融，遵循自下而上的選股邏輯，看好受益于地產(chǎn)銷售回暖的家電行業(yè)，以及目前被低估的金融板塊。

（編輯 田冬 孫倩）